Рубли сберечь не удается

Курс рубля на днях уже перешагнул отметку в 28,5 рубля за доллар. И население все больше прислушивается к словам правительства, призывающим хранить деньги в национальной валюте. По недавно опубликованным данным фонда «Общественное мнение», уже больше половины россиян считают рубль самой надежной валютой.

Резон в такой позиции вроде бы есть – процесс падения доллара остановится очень не скоро. Госсекретарь США Колин Пауэлл вчера дал понять что этот процесс объективен, сказав, что американская валюта таким образом реагирует на состояние финансовых рынков в мире. Эксперты Brunswick UBS предрекают к концу года цену доллара в 26 рублей, и не исключено, что даже этот прогноз окажется чересчур оптимистичным – ведь только за первый месяц этого года национальная валюта «поправилась» почти на рубль.

Однако, судя по всему, рублевые сбережения не только приумножить, но даже просто сберечь вряд ли удастся. От накопленных под подушкой рублей, даже по официальным прогнозам, к концу года инфляция съест десятую часть. Не поможет и банковская система – как будто специально подгадав под процесс падения доллара, с начала года банки один за другим стали объявлять о снижении процентных ставок по депозитам клиентов. Первым стал отечественный монополист – Сбербанк с 12 января уменьшил процентные ставки по рублевым вкладам в среднем на 1–2%. Следом потянулись и банки коммерческие – уже известно о соответствующих решениях Международного московского банка и Промышленно-строительного банка – далеко не самых последних в рейтинге.

У экспертов нет сомнений в том, что это – только начало. Как сказал «НГ» начальник Управления разработки розничных проектов банка «Зенит», Дмитрий Соловьев, «снижение ставок будет продолжаться, поскольку хедлайнером банковской системы (Сбербанком) ставки по рублевым депозитам уже понижены». По его прогнозам, реально ждать снижения ставок на 1–2%. Старший аналитик ИГ «НИКойл» Владимир Савов также говорит: «Я сомневаюсь, что доходы по рублевым вкладам в 2004 году смогут превысить инфляцию». Николай Кащеев, аналитик инвестиционного банка «ТРАСТ» подчеркивает, что процесс снижения процентных ставок будет, безусловно, продолжаться. По его словам, активно способствовать этому будет также низкая доходность финансовых инструментов, существующих в стране.

Начальник Управления маркетинга и развития розничных банковских услуг Международного московского банка Сергей Тропин сказал «НГ», что «Сбербанк подает пример, если речь идет о снижении ставок на рынке срочных депозитов населения. Это естественно, учитывая восприятие населением риска Сбербанка как одного из самых приемлемых в стране». По его словам, «у Международного московского банка ставка 10% сегодня только по депозитам на срок 367 дней; по вкладам на более короткие сроки ставки ниже». Напрямую увязывает снижение ставок коммерческими банками с действиями Сбербанка и начальник отдела анализа розничных продаж банка МЕНАТЕП СПб Сергей Шепелев: «Для коммерческих банков прямым ориентиром являются ставки Сбербанка, потому что это крупнейший игрок на рынке, аккумулирующий 70% частных вкладов».

Для вкладчиков между тем готовят и более неприятный сюрприз. Как стало на днях известно, экономическое управление администрации президента уже направило вице-премьеру Кудрину письмо с предложением внести коррективы в только что принятый закон о гарантировании вкладов. По предложению главы этого управления Антона Данилова-Данильяна, в полном объеме гарантироваться должны вклады, не превышающие 20 тыс. рублей (в действующей редакции – 100 тыс. рублей). Владимир Савов из «НИКойла» предсказывает, что если планка нынешнего объема гарантий будет снижена, то «это приведет к резкому ухудшению общего доверия к банкам. Люди просто не будут нести в них деньги».

«Дробление» вкладов – тоже не выход, поскольку, по словам Дмитрия Соловьева, «это понизит доход по ним». Кроме того, указывает Сергей Тропин, дробить вклады можно лишь в случае относительно небольших сумм. «А если эта сумма в 100 и более раз выше гарантированного вклада? Вряд ли кому понравится перспектива ездить по 100 банкам, а потом отслеживать состояние дел этих банков, графики выплат по вкладам», – говорит он. Учитывая же, что на ближайшие годы единственным банком с государственными гарантиями остается Сбербанк, люди вероятнее всего предпочтут хранить деньги именно там, а не отдавать коммерческим банкирам. Иначе говоря, как и раньше, подавляющее большинство опять выберет Сбербанк с его ставками 8–10%.

Так и получается, что реально сберечь свои накопления у граждан нет ни единого шанса. Нынешний экономический рост основан исключительно на высоких мировых ценах на нефть, а в самой стране так и не создано системы, обеспечивающей сохранность и приумножение денег. Собственно, само снижение банками ставок по вкладам граждан свидетельствует об этом – даже оборотливые финансисты не могут заработать в нынешней экономике денег в размере, хотя бы компенсирующем инфляцию. В чем они кстати прямо признаются – по словам Владимира Савова, «на рынке банковских кредитов сейчас – большая конкуренция». То есть денег много, а вкладывать их некуда.

Налицо глубоко эшелонированная система ловушек для денег граждан. Ловушек, направленных на борьбу не с бедностью, а с богатством – видимо, начинающимся с уровня 20 тыс. рублей на человека (именно такова цена надежности нашей банковской системы). Иными словами, наказ президента об ограничении доходов граждан активно претворяется в жизнь. И в этой ситуации власти совершенно правы, когда говорят, что дефолта в России больше не будет. В Советском Союзе, как в любой авторитарной стране, их тоже не было – были лишь конфискационные реформы.