Сергей Сафронов
Докладчики на женевской конференции по зерновому рынку не жалеют сил на сбор и систематизацию фактов. И картина оказывается далеко не светлой. Фото с сайта www.globalgrainevents.com
18–19 ноября в Сочи прошел Всемирный зерновой форум, работа которого подробно освещалась российскими СМИ. Параллельно в Женеве прошли две важные конференции на эту тему, в которых участвовал наш обозреватель.
Рынок в постоянном движении
Серьезные сдвиги в мировой торговле зерном, вызванные ростом производства и понижательной тенденцией цен, предопределили интерес к проходившей 8–10 ноября в Женеве ежегодной международной конференции Global Grain. Эта конференция уже 14 лет привлекает бизнесменов, действующих на различных этапах движения зерна от производителя к потребителю. В нынешнем году в конференции участвовали свыше 850 бизнесменов из 58 стран, в том числе 60 человек из России. Были заслушаны 40 докладов о зерновой торговле, вызвавших оживленные дискуссии, особенно в кулуарах.
С вводным докладом о макроэкономических перспективах мирового хозяйства выступил представитель голландского Rabobank, предсказавший сохранение нестабильности и кризисных явлений на ближайшие годы. По его словам, главная причина, препятствующая выходу из затянувшегося кризиса, заключается в усилившейся неравномерности распределения доходов, в результате чего широким слоям населения достается все меньшая доля «общественного пирога».
Любопытно, что докладчик показал на экране слайд с портретом Карла Маркса и процитировал высказывание классика о том, что глобализация ведет к пролетаризации населения и создает условия для мировой революции.
Не отличался оптимизмом и доклад о состоянии и перспективах мирового рынка зерновых и масличных культур, сделанный президентом американской фирмы The Hightower Report, специализирующейся на исследованиях по индивидуальным заказам инвесторов, брокеров, фермеров и конечных потребителей. Он с большой вероятностью предсказал дальнейшее усиление неустойчивости и непредсказуемости мировых рынков сельскохозяйственных товаров под влиянием климатических, политических и финансовых факторов.
При обсуждении текущей конъюнктуры мирового рынка зерновых много внимания было уделено уровню запасов, причем не только государственных резервов, значение которых растет по мере обострения проблемы продовольственной безопасности, но и запасов на всех других уровнях – у фермеров, оптовиков, трейдеров, переработчиков и т.п.
По мнению выступавших, в условиях растущей нестабильности уровень и динамика запасов превратились в важнейший конъюнктурообразующий фактор, определяющий краткосрочное движение мировых цен. Однако именно по уровню запасов статистика является наименее совершенной и достоверной, а в ряде стран практически отсутствует.
Ликвидация этого парадокса международными усилиями способствовала бы улучшению транспарентности и повышению эффективности мировой зерновой торговли.
Среди региональных проблем в центре внимания оказался Черноморский бассейн, что объясняется прежде всего успешным развитием экспорта пшеницы, кукурузы и подсолнечника из России и Украины за последние два года. Докладчики и панелисты подробно осветили вопросы ценообразования, качества, экспортных налогов, влияния санкций и геополитической напряженности на экспорт зерна из этого региона, тогда как в кулуарах детально обсуждалась целесообразность создания Черноморской зерновой биржи.
Отдельные сессии и доклады были посвящены проблемам зернового рынка Китая, Канады, ЕС, Бразилии, Ирана и Индии. Некоторые участники высказывали сожаление по поводу того, что не были предусмотрены подобные доклады о зерновой ситуации в России и Украине.
Активность связей
Наряду с докладами и дискуссиями важной составляющей конференции традиционно является выставка-экспозиция со стендами известных фирм, занимающихся зерновой торговлей или обслуживающих ее, предоставляя финансовые, страховые, транспортные, информационные, юридические и другие услуги. На Global Grain – 2016, например, эти фирмы рекламировали свою деятельность на 30 стендах.
Успехи сельского хозяйства России, вышедшей на первое место в мире по экспорту пшеницы, обогнав США, Канаду и ЕС, предопределили повышенный интерес к российским экспозициям. В целом этот интерес был удовлетворен благодаря активной работе пяти экспонентов во главе с Российским зерновым союзом (РЗС). Этот союз, насчитывающий свыше 2 тыс. членов из агропромышленного комплекса России, участвует в Global Grain шестой раз. РЗС рекламировал предстоящий 6–9 июня 2017 года 18-й Международный зерновой раунд, который будет проводиться в г. Геленджике Краснодарского края.
На объединенном с РЗС стенде были представлены еще три российские фирмы. Burston Group (Москва) оказывает услуги в сфере трейдинга и логистики и имеет представительства в Санкт-Петербурге, Астрахани, Волгограде, Азове, Баку, Дубае, Тегеране, а теперь планирует открыть их в Казахстане и Латвии. Еще одна московская фирма – ООО «Звезда Востока» – демонстрировала свои возможности в оптовой торговле зерном и маслосеменами. Фирма KSK из Новороссийска распространяла информацию о своем терминале, а также о планах увеличения емкости зернохранилищ и углубления причала.
На собственном стенде рекламирует свою деятельность фирма IQube из Санкт-Петербурга, специализирующаяся на инспекции качества и количества зерновых и других сельскохозяйственных товаров. За 10 лет фирма создала сеть своих представительств в России и за рубежом, получила сертификацию FOSFA, GAFTA и ISO, приобрела мобильные экспресс-лаборатории, позволяющие анализировать образцы на всех этапах пути сельскохозяйственных грузов – от уборки урожая до разгрузки у конечного потребителя.
При всей важности докладов и экспозиций участники конференции откровенно признавались в кулуарах, что их главной целью на Global Grain является личное общение с коллегами по зерновой торговле, установление и развитие деловых связей с бизнесменами со всего мира. По их мнению, конференция предоставляет уникальную возможность за несколько дней, без дорогостоящих перелетов, сделать больше, чем можно было бы сделать за один-два месяца.
Именно поэтому женевская Global Grain из года в год привлекает все большее число участников и успешно развивает сеть своих дочерних конференций по регионам. В частности, в 2017 году намечено провести конференции по странам Азии (Сингапур, 13–15 марта), по странам Среднего Востока и Северной Африки (Дубай, май), по Ирану (Тегеран, сентябрь), по странам Южной Америки (Буэнос-Айрес, также сентябрь) и, как обычно, Global Grain – 2017 в ноябре в Женеве.
Биржевой Давос
Вслед за Всемирной конференцией по зерну 14–16 ноября в Женеве состоялся 37-й Международный форум по сырьевым товарам и дериватам (производным биржевым инструментам типа фьючерсов и опционов).
Этот форум известен также как Бюргенштокские встречи – по названию живописного местечка на Люцернском озере, где было положено начало ежегодным встречам представителей биржевой торговли с представителями государственных органов, регулирующих эту торговлю.
Особый авторитет Бюргенштокские встречи завоевали после разразившегося в 2008 году глобального кризиса, когда стало очевидно, что для предотвращения подобных потрясений мировой экономики необходимо выработать новую систему регулирования не только для банков, но и для участников биржевой торговли, тесно связанных с финансовой деятельностью. Традиционно высокий уровень участников и прекрасные условия для проведения конференций позволяют называть эти встречи «Биржевым Давосом» и даже «Всемирной ассамблеей по дериватам».
Первоначально организатором встреч являлась Швейцарская ассоциация фьючерсов и опционов (SFOA), а с конца 2015 года – Международная ассоциация сырьевых товаров и дериватов (ICDA), президентом которой является господин Даниэль Дэй-Робинсон. Среди членов ICDA фигурируют такие «бренды», как BNP Paribas, Credit Suisse, NASDAQ, Dubai Gold and Commodities Exchange, ICE, SIX, Banque Edmond de Rothschild, Goldman Sachs, PwC, Pictet, Timber Hill, TAIFEX.
На Бюргенштоке-2016 было 158 участников, причем 40 из них выступили в качестве докладчиков или панелистов. Не вдаваясь в технические сложности, результаты дискуссий можно кратко изложить следующим образом.
Во-первых, участники согласились, что быстро эволюционирующая биржевая торговля сырьем и дериватами в последние годы столкнулась с новыми трудностями, вызвавшими резкое усиление нестабильности (волатильности) рынков. Особенно неблагоприятное влияние оказывают непредсказуемые внеэкономические факторы – например, климатические катастрофы, геополитическая напряженность и санкции, кибератаки, брекзит и общая активизация антиглобалистов. В этих условиях резко возросла роль управления рисками, которое должно оставаться в центре внимания как биржевого сообщества, так и соответствующих государственных органов.
Во-вторых, принятые в соответствии с решениями G20 меры по регулированию финансовых и биржевых рынков с целью предотвращения новых глобальных кризисов пока оставляют желать лучшего. Отмечались, в частности, их непрекращающиеся изменения и дополнения, а также отсутствие заметного прогресса в сближении регулирующих норм хотя бы по четырем лидерам биржевой торговли – США, ЕС, Японии и Швейцарии. И если унификация таких норм сейчас представляется нереальной, то их частичная гармонизация должна стать важной целью международного сотрудничества, в том числе в рамках будущих Бюргенштокских встреч.
В-третьих, необходимо активизировать работу по подготовке высококвалифицированных кадров для «молодых» бирж в странах с переходной экономикой и в развивающихся странах. В этом контексте одним из важнейших событий на форуме было признано подписание 16 ноября Меморандума о взаимопонимании между ICDA и Китайской фьючерсной ассоциацией (СFA). Меморандум предусматривает широкое сотрудничество между ассоциациями, включая стажировку специалистов и защиту общих интересов.
Коротко о наших
В последние годы представители российских бирж не участвовали в Бюргенштокских встречах, упуская возможности для защиты и продвижения своих интересов, не говоря уже о развитии деловых контактов (об этом писала «НГ», см. номер от 11.11.15). Похоже, что в этом отношении наметилось улучшение. В 2016 году в программу форума было включено выступление Алексея Рыбникова – президента товарной биржи SPIMEX (Санкт-Петербург), вызвавшее большой интерес участников. Следует отметить, что SPIMEX была одним из спонсоров Бюргенштокской встречи 2016 года.
Среди участников были и представители российского бизнеса, например, из нефтяной компании Lukoil International Trading & Supply и из SDCO – ведущей клиринговой организации, специализирующейся на российских сырьевых рынках и также выступившей в качестве спонсора.
Хочется надеяться, что на предстоящей через год Бюргенштокской встрече участие России будет еще более активным.
Женева
