Эффект от новой российской валюты превысит 300 миллиардов

Цифровой рубль сделает лишними многие платные услуги коммерческих банков. Иллюстрация Dreamstime/PhotoXPress.ru

Министр финансов России Антон Силуанов обещает, что в 2024 году россияне смогут открыть цифровые кошельки для расчетов цифровыми рублями. При этом почти две трети российских компаний не видят для себя преимуществ цифрового рубля. И еще столько же не понимают, как использовать новую форму денег. Об этом говорится в новом исследовании бывшего российского подразделения авторитетной компании McKinsey, сотрудники которого сегодня работают под брендом «Яков и партнеры» («ЯП»).

Россия опирается на собственные силы и ресурсы при разработке технологии распределенных реестров и внедрения цифрового рубля, утверждает министр финансов Антон Силуанов. В декабре прошлого года он пообещал, что уже в наступившем году жители РФ смогут попробовать для себя технологии расчетов с использованием цифрового рубля.

В ЦБ ранее называли другие сроки. «Мы планируем вводить цифровой рубль в массовый оборот по результатам поэтапного тестирования и при условии успешного завершения пилотирования всех сценариев операций с цифровым рублем. Мы рассчитываем, что начиная с 2025 года национальной цифровой валютой смогут активно пользоваться граждане и бизнес, естественно, по своему желанию», – объясняла первый зампред Центробанка Ольга Скоробогатова.

Хотя внедрение цифровых валют центральных банков во всем мире все еще воспринимается участниками рынка неоднозначно, этот инструмент способен приносить только в России сотни миллиардов рублей в год», – утверждается в новом исследовании компании «Яков и партнеры» – это международная консалтинговая компания со штаб-квартирой в Москве и офисами в Дубае, Абу-Даби.

На сегодня около 130 стран, представляющих 98% мировой экономики, уже приступили к разработке цифровых версий своих национальных валют. К началу 2024 года Россия вместе с Китаем и Индией оказалась в списке стран-лидеров, которые смогли перевести практику применения цифровой валюты в область действующего законодательства и «достигли значительных успехов в разработке цифровой валюты». Эти страны проводят пилотные проекты с использованием цифровых валют для внутренних и трансграничных операций. Платформа цифрового рубля в России была запущена в промышленную эксплуатацию в рамках пилотного тестирования. А в августе прошлого года вступил в силу федеральный закон, закрепляющий правовые основы для функционирования цифрового рубля.

Банк России, принявший на себя функции оператора платформы, работает над интеграцией новой валюты в экономическую систему страны. В тестировании цифрового рубля участвуют 13 крупных российских банков. В 2024 году к ним присоединятся еще 17 банков. На втором этапе, в 2025–2027 годах, запланировано массовое внедрение цифрового рубля в экономическую практику, напоминают консультанты «ЯП». Они отмечают, что более трети участников одного из глобальных опросов были против запуска цифровых валют местных центробанков в своих странах.

Более 65% российских компаний до сих пор не видят преимуществ цифрового рубля для своего бизнеса, а почти столько же не понимают, как использовать новую форму денег. Основные опасения в России, как и в других странах, связаны с усилением контроля со стороны государства за движением денег, а также с недостаточным уровнем знаний о преимуществах цифрового рубля.

Не секрет, что цифровизация в других сферах деятельности приводит к генерации массы автоматических штрафов или запретов для бизнеса, которые нужно будет оспаривать уже в реальных судах с неясными сроками и неясными результатами. Так, чиновники прямо заявляют, что собираются использовать цифровой рубль для ограничения возможностей использования бюджетных денег. При этом для участников бюджетного финансирования вряд ли будет оставлен выбор – переводить ли свои безналичные расчеты на цифровой рубль или не переводить. Альтернатив при этом по логике процесса просто не будет.

Минфин и ЦБ проведут «пилот» по использованию цифрового рубля в отдельных видах бюджетных расходов в 2024 году, обещал Антон Силуанов в Совете Федерации. «Договорились, что определим несколько таких видов расходов, по которым запустим в следующем году «пилот». Казначейство получило соответствующее поручение. ЦБ отрабатывает вместе с казначейством эту задачу», – рассказал министр (цитата по РБК). По словам главы Минфина, в первую очередь цифровой рубль важен в отраслях, где нужно обеспечить целевой характер использования бюджетных средств.

Аналитики «ЯП» видят два сценария внедрения цифрового рубля – оптимистический и консервативный. В оптимистичном сценарии суммарный положительный эффект составит до 328 млрд руб. В том числе до 267 млрд руб. в год для бизнеса и до 61 млрд руб. в год для коммерческих банков. Оптимистический сценарий предполагает, что ЦБ, коммерческие банки и бизнес «сообща стремятся к распространению и внедрению цифрового рубля, активно работая над интеграцией цифровой валюты в существующие финансовые продукты и инвестируя в разработку новых продуктов».

Ранее было опубликовано несколько докладов, в которых авторы прогнозировали существенные потери для коммерческих банков при переходе на цифровые рубли, поскольку эти банки фактически становятся лишним звеном при проведении расчетов.

Так, в обзоре Национального рейтингового агентства (НРА) предполагалось, что начиная с 2027 года потери коммерческих банков могут составить до 10% совокупной чистой прибыли, или до 95 млрд руб. Звучали и более крупные оценки потерь. Всего около 20 трлн руб. на счетах клиентов могут быть «оцифрованы» и «окрашены» для тотальной прослеживаемости. Переход на цифровую валюту, судя по выводам Центра макроэкономического анализа и краткосрочного прогнозирования (ЦМАКП), может вызвать экономический шок (см. «НГ» от 31.10. 21).

В более плавном или консервативном сценарии перехода на цифровой рубль позитивные эффекты от его внедрения будут ниже, ожидают эксперты компании «Яков и партнеры». Консервативный сценарий несет меньший, но все равно значимый эффект – 92 млрд руб. в год для бизнеса и 17 млрд руб. в год для банков, подсчитали в ЯП.

Консервативный сценарий предполагает, что Центральный банк ограничивает себя минимальной реализацией проекта цифрового рубля без активного продвижения, а банки и бизнес сосредотачиваются исключительно на выполнении регуляторных требований.  

Важный бенефициар введения цифрового рубля (ЦБ) – сфера розничной торговли, где ожидается значительная экономия на эквайринговых комиссиях (комиссиях банков за проведение платежей). Снижение комиссии за эквайринг до 0,3% при оплате цифровым рублем может принести экономический эффект до 50–60 млрд руб. в год. В ретейле, где выгоды очевидны, динамика развития цифрового рубля может быть близка к динамике распространения системы быстрых платежей (СБП) при активной популяризации сервиса, оптимизации клиентских путей, совместной работе банков и ретейлеров. В этом случае ЦР повторит успех СБП, где оплаты по QR-коду в ретейле за последние 12 месяцев достигли 1,7 трлн руб. Таким образом, можно предположить, что объем платежей цифровым рублем в рознице достигнет примерно 4 трлн руб. в год на третий-пятый год после запуска цифрового рубля, прогнозируют в «ЯП». По оценкам аналитиков, расходы одного банка на внедрение цифрового рубля в среднем составят 200–300 млн руб.