В России наблюдается банковский кризис третьего типа

В ЦБ РФ банковского кризиса не отмечается. Фото Reuters

Несколько эпизодов «бегства вкладчиков» и оттока денег населения позволяют считать ситуацию в банковском секторе системным кризисом, утверждают специалисты Центра макроэкономического анализа и краткосрочного прогнозирования (ЦМАКП). По их наблюдениям, в стране с начала года реализовалось большинство из возможных макрофинансовых рисков. В Центральном банке предпочитают не говорить о кризисе коммерческих банков в РФ.

Системным банковским кризисом эксперты ЦМАКПа называют ситуацию, когда, в частности, периодически наблюдаются эпизоды «банковской паники» или массового принудительного «замораживания» клиентских средств. А произошедший в сентябре (в связи с объявлением частичной мобилизации) эпизод массового вывода средств из банков частными вкладчиками стал уже вторым по счету в текущем году (первый произошел в феврале, когда началась специальная военная операция в Украине).

Вынести приговор финансовой системе позволяет и новая информация об объемах реструктуризации банковских ссуд и об объемах замораживания зарубежных активов российских банков, в связи с чем выполнен и еще один критерий системности кризиса – доля проблемных активов превысила 10%.

Таким образом, с момента начала геополитического шока реализовалось большинство макрофинансовых рисков, о которых предупреждали эксперты. По остальным, пишут они, формальные критерии реализации пока не выполнены, но это, несомненно, произойдет в ближайшее время, в частности это касается риска рецессии.

Если говорить о строгом определении рецессии, как о продолжающемся спаде экономики в течение полугода, то она в РФ уже налицо. По данным Росстата, спад ВВП в третьем квартале 2022 года составил 4% в годовом выражении после падения на 4,1% во втором. В четвертом квартале ЦБ РФ ожидает спад на 6,4–7,8% в годовом выражении.

Организация экономического сотрудничества и развития (ОЭСР) во вторник несколько улучшила свои прогнозы по развитию экономики РФ в 2022 году, но ухудшила на 2023-й. По ее новой оценке, ВВП РФ упадет на 3,9% (в сентябрьском прогнозе ожидалось падение на 5,5%). Но в 2023 году организация теперь ждет падения на 5,6% (было 4,4%).

Неопределенность развития ситуации в российской экономике в четвертом квартале 2022 года все еще высокая, сообщил зампред Банка России Алексей Заботкин во вторник. Он напомнил, что прогноз ЦБ по спаду ВВП страны на 2022 год в 3–3,5% «чуть более консервативен», чем у правительства. Минэкономразвития прогнозирует спад ВВП в 2022 году на 2,9%. Прогнозы Банка России по динамике ВВП на 2023–2025 годы также более консервативны, чем ожидания правительства. ЦБ ожидает снижения экономики и в 2023 году в интервале 1–4%. Только в 2024–2025 годах ВВП, по прогнозу ЦБ, будет расти на 1,5–2,5% ежегодно.

Глава Банка России Эльвира Набиуллина в начале ноября рассказывала о грядущем кризисе, но больше говорила об экономике, которой нужна трансформация для противостояния санкциям. Банковская система, по ее словам, продемонстрировала устойчивость к шокам этого года и сохраняет потенциал для кредитования.

Корпоративный портфель активно растет третий месяц подряд, говорится в свежем обзоре ЦБ о динамике развития банковского сектора в октябре 2022 года. Корпоративное кредитование выросло на 1,3 трлн руб. (прибавка на 2,4%), объем портфеля достиг 56,1 трлн руб.

Средства юрлиц в российских банках в октябре 2022 года сократились на 467 млрд руб. (или 1,1%) после роста в сентябре на 939 млрд руб. (2,3%) и составили на 1 ноября 40,847 трлн руб. Отток средств населения замедлился, отмечают в ЦБ: средства физлиц (без эскроу-счетов) в октябре снизились на 98 млрд руб. (на 0,3%) до 33,3 трлн руб. после сокращения на 1,4% в сентябре. Напомним, что в феврале граждане изъяли со счетов и депозитов 1,2 трлн руб., что стало рекордным месячным показателем с 2008 года. По данным ЦБ, с 24 февраля по 5 марта банки недосчитались около 3 трлн руб. После объявления частичной мобилизации вкладчики забрали из банков больше 750 млрд.

В марте–сентябре 2022 года банки реструктурировали 755,2 тыс. кредитов граждан на 358,5 млрд руб. и 71,7 тыс. кредитов малого и среднего бизнеса более чем на 1 трлн руб., сообщал ранее в начале ноября ЦБ РФ. К октябрю банки реструктурировали 1,3% от всего объема розничных кредитов, а для малых и средних предприятий (МСП) потребовалось реструктурировать 10,8% портфеля.

О том, что в банковском секторе РФ далеко не все в полном порядке, можно судить и по данным чиновников ЦБ. В сентябре первый зампред Банка России Дмитрий Тулин сообщил, что убыток российских банков по итогам первого полугодия достиг 1,5 трлн руб. О том, что сектор будет убыточным по итогам этого года, говорил в начале сентября в кулуарах Восточного экономического форума глава Сбербанка Герман Греф.

Последний раз банковский сектор терпел убытки в начале кризисного 2015 года, но и тогда по итогам года прибыль банков составила (во многом благодаря господдержке почти на 0,5 трлн руб.) 192 млрд. В предковидном 2019 году прибыль банков составляла 1,7 трлн руб., а в прошлом 2021-м – 2,4 трлн.

Речь идет о системном кризисе в экономике страны, следовательно, это относится и к банковской системе, сказал «НГ» директор Банковского института Высшей школы экономики Василий Солодков. «У внешних санкций на самом деле есть положительная сторона, они несколько нормализовали ситуацию в нашем финансовом секторе. После того как была ограничена деятельность госбанков с точки зрения внешних расчетов, их доминирование сократилось, а шанс получили средние и даже мелкие банки, у которых сохранились счета. Системным тем не менее кризис вполне является, и об этом говорят и другие факторы. У нас случился дефолт по валюте, на снятие которой со счетов ЦБ ввел ограничения. Периодически прокатываются паники, люди снимают деньги, так как валютный дефолт дает повод опасаться дефолта по рублям», – говорит он.

Кризис однозначно можно назвать системным еще и потому, что сейчас любые сбережения ведут к потерям, так как проценты по банковским вкладам не позволяют «перекрыть» инфляцию, говорит эксперт. «В валюту вкладываться нельзя, вывозить ее нельзя. При этом альтернативы твердым валютам я не вижу, поскольку ни юани, ни другие квазимягкие валюты альтернативой не являются», – считает эксперт.

Солодков не исключил, что и в этот раз, как в кризисы 2008 и 2015 годов, банки получат господдержку. «В первую очередь ее опять получат государственные, а потом и другие системообразующие банки. Но о величине этой поддержки сказать трудно, так как мы понятия не имеем о потерях банков и вообще о том, что происходит в системе, так как статистика на 2022 год закрыта – и это еще один признак системного кризиса, но новацией является то, что банковская статистика раньше никогда не закрывалась», – говорит эксперт.

«Системных рисков мы не видим, – заявили «НГ» в российском Центробанке. – Кредитный риск пока в полной мере еще не реализовался, обычно проблемные кредиты вызревают в течение 1–2 лет. Но это не станет шоком для банков с учетом накопленных ранее буферов капитала и постепенного восстановления прибыли. Что касается замороженных активов, то для снижения единомоментного давления на капитал мы готовы дать банкам «рассрочку» на 10 лет по урегулированию этих проблем».

«Люди часто забирают средства из банков в силу мотива предосторожности в ситуации неопределенности – мы видели это в начале года и в пандемию, – отмечают в Центробанке. – Но со временем неизрасходованные средства возвращаются в банки. Сейчас существенных оттоков не происходило. А уже в начале ноября мы видели небольшой приток средств на счета граждан. В настоящий момент нехватки ликвидности у сектора не наблюдается. К тому же у банков есть дополнительные инструменты по привлечению ликвидности, такие как операции рефинансирования, возможность использовать остатки на депозитных счетах в Банке России или занять средства на межбанковском рынке. Кроме того, банки могут повысить ставки по вкладам».

Банковский сектор не нуждается в системной докапитализации, настаивают в ЦБ, то есть помощь сектору пока не нужна. «Это может понадобиться только некоторым отдельным участникам, при этом банки уже сейчас предпринимают активные действия для восполнения капитала», – сообщили там.

По данным ЦБ, в РФ сейчас действует 361 кредитная организация (в том числе 328 банков, включая 13 системно значимых). В 2022 году отозваны лицензии у 12 банков.