Растет инвестиционная активность бизнеса

Российские банки продолжают гонку кредитования. Прежде всего усилилась конкуренция на розничном рынке. По данным Центра макроэкономического анализа и краткосрочного прогнозирования (ЦМАКП), рынок кредитования физических лиц вырос за первое полугодие на 37,4%, это выше показателей за аналогичный период прошлого года (28,1%). И хотя по доле, занимаемой в банковских активах, кредиты нефинансовым предприятиям в 3,6 раза превосходят кредиты населению, разрыв между этими двумя сегментами постоянно сокращается. Впрочем, в первой половине года отмечено и оживление на рынке кредитования предприятий. По оценкам ЦМАКП, в первом полугодии рост составил 15,7% против 14,2% за аналогичный период прошлого года. А в реальном выражении темпы прироста увеличились в полтора раза.

В тройке лидеров рынка корпоративного кредитования по итогам первой половины года – Сбербанк, Внешторгбанк и Газпромбанк. Как сообщил глава Сбербанка России Андрей Казьмин на пресс-конференции, посвященной 165-летию банка, сегодня работающие активы Сбербанка составляют 2,9 трлн. руб., из них на ссуды корпоративным клиентам приходится 56,7%, а на ссуды частным лицам – 21,4%. Кредитный портфель банка превышает 2,3 млрд. рублей. Причем с 2001 года он увеличился более чем в 5,5 раза. Портфель кредитов корпоративным клиентам, по словам Андрея Казьмина, за пятилетний период вырос в 4,3 раза – до 1,7 трлн. рублей. При этом банк кредитует эффективные предприятия всех секторов народного хозяйства, в результате чего сложившаяся отраслевая структура кредитного портфеля корпоративных клиентов банка практически соответствует структуре ВВП страны.

О росте корпоративных кредитных портфелей говорят эксперты большинства банков. Например, в Судостроительном банке на 1 ноября объем задолженности по корпоративному кредитованию составил 14,4 млрд. руб. «В начале года этот показатель составлял только 8,5 млрд. руб.», – уточняет заместитель председателя правления Судостроительного банка Сергей Пантелеев. Увеличение спроса на кредитные продукты со стороны предприятий реального сектора экономики отмечают и эксперты ИМПЭКСБАНКа. Кредитный портфель банка с начала года практически не изменился (на 1 июля 19 786 553 тыс. руб.), однако надо учесть, что за это время был погашен целый ряд крупных кредитов. «Это свидетельствует о положительной динамике развития кредитования юридических лиц и позволяет прогнозировать рост кредитного портфеля банка в обозримом будущем», – считает директор кредитного департамента ИМПЭКСБАНКа Дмитрий Глазачев.

Активизация российских банков на рынке корпоративного кредитования позволила приостановить процесс их постепенного оттеснения зарубежными кредиторами. По данным ЦМАКП, в 2005 году на зарубежные источники приходилось 56% прироста задолженности российских компаний по кредитам и займам, а в первом полугодии 2006-го – всего 36%. Этот успех эксперты центра связывают с тем, что кредитная экспансия российских банков была направлена в те отрасли экономики, которые пока еще недостаточно освоены зарубежными кредиторами. По оценкам ЦМАКП, прирост кредитов и займов в значительной мере пришелся на финансирование электроэнергетики, химического производства, производства строительных материалов, оптовой торговли и сельского хозяйства.

Еще один существенный момент касается сроков кредитования. Для крупных предприятий необходимы долгосрочные кредиты, однако их доля в совокупном кредитном портфеле банков все еще мала – 16% (без учета Сбербанка). Правда, в последнее время наметилась тенденция к увеличению сроков кредитования. По данным ЦМАКП, они выросли в среднем с 16,5–17 месяцев в начале года до 18 месяцев к концу первого полугодия. Впрочем, эксперты банков говорят о еще более существенном росте периода кредитования. Например, в БИНБАНКе срок кредитования юридических лиц составляет от 1 года до 5 лет. «Основное требование, предъявляемое к заемщику, – это устойчивое текущее финансовое состояние и наличие инвестиционного проекта, проведенная экспертиза которого показала его экономическую эффективность», – уточняет заместитель директора департамента кредитования корпоративных клиентов БИНБАНКа Константин Калагин. В Судостроительном банке при выдаче кредита ориентируются на срок окупаемости реализуемого клиентом проекта и скорость оборота средств. «При кредитовании стабильных бизнес-процессов мы стараемся ориентироваться на 1–3 года. Есть кредиты на срок 5 лет. Программа ипотечного кредитования малого и среднего бизнеса предусматривает срок кредита до 10 лет», – уточняет Сергей Пантелеев. В ИМПЭКСБАНКе средний срок кредита около 3 лет, но есть продукты, рассчитанные и на 10 лет. «Наблюдается тенденция к увеличению срока предоставляемых кредитов. Наш банк предоставляет в качестве стандартного продукта кредиты на срок до 10 лет. С одной стороны, этот срок является недостаточным для реализации инвестиционных проектов в капиталоемких отраслях экономики, но вполне позволяет удовлетворить потребности предприятий многих динамично развивающихся отраслей», – уточняет Дмитрий Глазачев.

Особый вопрос – риски, которые несут банки, кредитующие реальный сектор экономики. По мнению экспертов, они несоизмеримо меньше, чем при потребительском кредитовании. По словам Андрея Казьмина, по итогам 9 месяцев этого года доля просроченной задолженности в целом по кредитному портфелю Сбербанка (включая и потребительское кредитование) составляет 1,1%. Поддерживать качество ссудного портфеля на высоком уровне банку удается благодаря эффективной политике оценки рисков. Эксперты ИМПЭКСБАНКа оценивают просроченную задолженность по корпоративному портфелю на сегодняшний день на уровне 0,5%. Такие же данные приводят аналитики Судостроительного банка. По словам Сергея Пантелеева, растет финансовая культура предпринимателей, руководители предприятий прекрасно понимают, что без банковских кредитов динамичного развития бизнеса ожидать сложно. Поэтому для каждой компании вопрос формирования положительной кредитной истории стоит на первом месте. По мнению Дмитрия Глазачева, снизить риски банков при кредитовании реального сектора экономики поможет диверсификация кредитного портфеля по отраслевому и территориальному признаку. «В целом в условиях роста экономики, который отмечается в последние годы в нашей стране, банки несут умеренные риски при кредитовании предприятий реального сектора», – убежден он.