Малый бизнес – зона повышенного риска

Причины, препятствующие получению кредита в банке для малого бизнеса.
Источник: «ОПОРА РОССИИ»

Последние несколько лет кредитные портфели российских банков практически непрерывно растут. По данным РБК, за прошлый год они увеличились на 54% и достигли 3,3 трлн. рублей. При этом объем кредитов, выданных юридическим лицам в 2004 году, вырос на 47% и составил 2785 млрд. руб. «Разнообразие кредитных продуктов, предоставляемых клиентам – юридическим лицам, очень большое, – говорит начальник кредитного департамента МДМ-Банка Олег Машталяр. – Их можно классифицировать и по типам кредитных инструментов, например кредиты, гарантии, овердрафты, кредитные линии, и по видам обеспечения, срочности, целевого использования». По его словам, наиболее востребованы кредиты на пополнение оборотных средств, овердрафтное кредитование, финансирование новых проектов. С этой точкой зрения совпадает и мнение заместителя председателя правления КБ «Стройкредит» Сергея Рыбина. «Перечень кредитных продуктов для юридических лиц, представленных на рынке, значительно расширился, – говорит он. – На мой взгляд, наиболее востребованными со стороны клиентов являются возобновляемые кредитные линии (финансирование оборота) – аналог овердрафта, но без промежуточного погашения задолженности, а также долгосрочные кредиты от 3 до 5 лет, направленные на финансирование стратегических планов компаний (увеличение доли рынка, техническое перевооружение производства и т.д.)»

Дмитрий Шиляев – заместитель начальника кредитного управления КБ «Визави» считает, что вряд ли стоит говорить об особой популярности отдельных банковских продуктов: «Наш банк предлагает клиентам – юридическим лицам кредитные линии, разовые кредиты и возобновляемые кредитные линии. Сегодня все они одинаково востребованы. Все зависит от потребностей каждого конкретного заемщика. Если клиенту необходимы заемные средства для разовой сделки, например, на приобретение объекта недвижимости, он берет разовый кредит. Возобновляемые кредитные линии особенно популярны у торговых предприятий, которым необходимо постоянное «кредитное плечо». Ноу-хау каждого банка в области кредитования юридических лиц заключается, по мнению Сергея Рыбина, не в той или иной форме кредитования, а в создании индивидуального кредитного продукта, который бы отвечал запросам конкретного заемщика.

Сегодня рынок кредитования крупных и средних заемщиков в значительной степени поделен, ряд крупнейших и наиболее надежных компаний кредитуются в иностранных банках, где деньги «длиннее» и «дешевле». Так что в последнее время наметилась новая тенденция – растет интерес банков к малому бизнесу. Если несколько лет назад малый бизнес кредитовали в основном мелкие и средние банки, для которых такие клиенты являлись основными, то теперь на этот рынок вышли и крупные банки. Многие из них разрабатывают под малый бизнес специальные программы. Международный Московский Банк (ММБ), например, к категории малого и среднего бизнеса относит компании с оборотом до 10 млн. долларов в год. «На эту категорию компаний ориентированы специальные кредиты, – говорит начальник управления розничных продуктов и услуг ММБ Алексей Аксенов. – Эти кредиты выдаются на достаточно широкий спектр нужд. В качестве обеспечения по таким кредитам мы готовы рассматривать оборудование, недвижимость, товары в обороте, гарантии, поручительства третьих лиц и т.д.».

«У малого и среднего бизнеса, – считает Сергей Рыбин, – две основные проблемы: отсутствие достаточного оборотного капитала (здесь можно предложить клиенту овердрафт по счету, возобновляемую кредитную линию, кредитную линию с траншами, ограниченными по срокам) и отсутствие средств на расширение, техническое оснащение и перевооружение бизнеса (в данном случае клиенту можно предложить лизинговую схему, среднесрочный кредит до 2 лет с графиком поэтапного погашения задолженности)».

Впрочем, говорить о резком расширении кредитования малого бизнеса пока рано. На его долю сегодня приходится не более 10% суммы всех выданных кредитов. Малым предприятиям, особенно вновь создающимся, получить заем по-прежнему непросто.

Среди основных причин, сдерживающих развитие этого типа кредитования, эксперты называют «затененность» малого бизнеса, высокие риски невозврата кредитов, отсутствием четкой юридической базы, а также большие операционные издержки, приводящие к низкой рентабельности подобных операций. «Кредитовать крупных и средних заемщиков – и выгодно, и просто. У них уже есть кредитная история, у них нормальная финансовая отчетность, их финансовая деятельность более или менее прозрачна, – считает Дмитрий Шиляев. – Малый бизнес у нас, к сожалению, пока процентов на 90 в «теневой» плоскости. Проводить мониторинг здесь очень сложно. Многие банки решили воспользоваться опытом кредитования физических лиц и использовать для малого бизнеса методику скоринга. В этом случае с помощью экспресс-анализа проверяются лишь ключевые моменты финансового состояния клиента. Соответственно закладывается и большой риск невозврата кредита – он покрывается более высокими ставками, чем при кредитовании среднего и крупного бизнеса. Реально ставка кредитования малого бизнеса может быть в 1,5–2 раза выше, чем для среднего бизнеса. И малый бизнес на это идет, потому что ему нужны заемные средства. Перед ним встает альтернатива – либо использовать теневые схемы, либо выбрать нормальные юридические условия – идти в банк. Тот, кто заинтересован в долгосрочном развитии бизнеса, в формировании положительной кредитной истории, выберет второй вариант».

По мнению большинства экспертов, вступивший в силу с июня закон о кредитных бюро будет стимулировать малый бизнес раскрывать информацию о финансовых потоках. А по мере того, как эта сфера бизнеса будет более прозрачной, будут снижаться риски банков и соответственно смягчатся условия кредитования. Впрочем, условия кредитования, хоть и медленно, но смягчаются. «За последние четыре года ставки планомерно снижаются: с 30-40 % годовых до 10-16 % годовых в различных банках, – говорит Дмитрий Шиляев. – Реально снижаются и требования к залогам. Многие банки, в том числе и мы, предоставляют кредиты свыше залоговой стоимости товара. Конечно, это возможно, если мы видим, что клиент способен погасить свои обязательства в сроки и в полном объеме. Но ведь еще недавно подобных примеров вообще не было».

Относительно рисков невозврата кредитов не все банкиры единодушны. Например, Сергей Рыбкин считает, что эти риски сегодня уже не так высоки: «Я бы оценил риск невозврата кредитов юридическими лицами как умеренный. Сейчас уже существуют, хотя и негласные, кредитные бюро, которые отслеживают ситуацию по кредитным историям заемщиков, банки также в этом плане работают сообща и предоставляют коллегам информацию по фактам невыполнения отдельными компаниями своих обязательств. Для компании крайне нежелательно оказаться в черных списках заемщиков, так как это поставит крест на дальнейших заимствованиях на банковском рынке. Я не могу определить точно средний процент невозврата, но думаю, что он значительно снизился в последнее время и составляет не более 5–7% в среднем по рынку».

По мнению большинства экспертов, снизить риски при кредитовании юридических лиц позволит правильная и объективная оценка финансового состояния заемщика, грамотная кредитная документация, текущий мониторинг кредитов, контроль над наличием и достаточностью обеспечения. Создание в банке квалифицированной кредитной экспертизы, независимого риск-менеджмента по оценке кредитных рисков и коллегиальных органов принятия решений по кредитным лимитам поможет выработать разумную кредитную политику. «В основе принятия решения прежде всего лежит финансовая кредитоспособность клиента, – говорит Олег Машталяр. – Коммерческие банки достаточно сходны в таком анализе, но по-разному оценивают степень риска при тех или иных показателях бизнеса заемщика. В этом различается их кредитная политика. Залог не является определяющим фактором при принятии решения. Даже при кредитовании под залог недвижимости имеет смысл сделать анализ целевого использования средств и источников погашения кредита. Также не надо забывать, что законодательство настолько несовершенно, что взыскание залогов типа «товары в обороте» является чрезвычайно проблематичным процессом».

«Опасность для банков прежде всего заключается в необдуманной кредитной политике, принятии на себя чрезмерных рисков по кредитным операциям, что может привести к потере ликвидности и, возможно, даже банкротству отдельных банков», – добавляет Сергей Рыбин.

И, конечно, почти все эксперты говорят о необходимости эффективной законодательной базы, которая бы защитила интересы кредиторов, особенно в части залогового законодательства. Это вопросы масштаба всей страны, решение их могло бы сделать кредиты доступными для более широкого сектора компаний, что благоприятно отразится на экономике.